ארכיון קרנות אג"ח מדינה - איילון בית השקעות

איילון (0B) שקלי ממשלתי ואג"ח מדורגות

rotem — Tue, 25 Jul 2017 18:41:31 +0000

שיעור החשיפה בקרן לאגרות חוב לא צמודות נקובות בש"ח שהונפקו על ידי המדינה ו/או בערבותה (לרבות מק"מ) (להלן: "אג"ח שקליות ממשלתיות") לא יפחת מ-75%.
הקרן תיצור חשיפה לאג"ח קונצרניות ו/או אג"ח שהנפיקה מדינה שאינה מדינת ישראל, שדורגו בדירוג (BBB-) ומעלה (או בדירוג מקביל לו) בשיעור שלא יעלה על 25% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. מקום שירד דירוג אג"ח כאמור המוחזקת בקרן לדירוג הנמוך מדירוג כאמור באופן שהשקעות הקרן חרגו ממדיניות ההשקעות שלה, יתאים מנהל הקרן את השקעות הקרן למדיניות ההשקעות עד תום עשרה ימי מסחר לאחר היום שבו החלה החריגה.
הקרן לא תיצור חשיפה למניות ושיעור חשיפת נכסי הקרן למט"ח לא יעלה, בערכו המוחלט, על 25%.
שיעור החשיפה הכולל בקרן לנכסים שאינם אג"ח שקליות ממשלתיות(@), לא יעלה על 25%.
הקרן לא תיצור חשיפה לאג"ח שאינן מדורגות בדירוג השקעה(*).
שיעור החשיפה לסיכון אשראי של כלל התאגידים הבנקאיים והברוקרים שאינם נמנים עם קבוצת סיכון האשראי הראשונה, לא יעלה על 20%(**).
שיעור החשיפה לסיכון אשראי של תאגיד בנקאי או ברוקר מסוים שאינו נמנה עם קבוצת סיכון האשראי הראשונה, לא יעלה על 10%(**).
השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ, קרנות מחקות פתוחות, שנכס המעקב שלהן הוא מדד זר או סחורה, ומטבע חוץ, שיוחזקו בה, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל לא יעלה על עשרה אחוזים מהשווי הנקי של נכסי הקרן.

הפוסט איילון (0B) שקלי ממשלתי ואג"ח מדורגות הופיע לראשונה ב-איילון בית השקעות.

איילון (1A) מדינה שקלית פלוס 10%

rotem — Tue, 25 Jul 2017 18:44:50 +0000

שיעור החשיפה בקרן לאג"ח לא צמודות נקובות בש"ח (לרבות מלוות ממשלתיים לא צמודים נקובים בש"ח) שהונפקו על ידי המדינה ו/או בערבותה (להלן: "אג"ח מדינה שקליות") לא יפחת מ-75%.
בכוונת מנהל הקרן ליצור חשיפה בקרן למניות בשיעור שלא יעלה, בערכו המוחלט, על 10%.
שיעור החשיפה בקרן למט"ח לא יעלה, בערכו המוחלט, על 10%.
שיעור החשיפה הכולל בקרן לנכסים שאינם אג"ח מדינה שקליות@, לא יעלה על 25%.
שיעור החשיפה לאג״ח שאינן מדורגות בדירוג השקעה*, בתוספת שיעור החשיפה לסיכון אשראי של כלל התאגידים הבנקאיים והברוקרים שאינם נמנים עם קבוצת סיכון האשראי הראשונה, לא יעלה על 10%**.
יתרת החשיפה בקרן תקבע על פי שיקול דעתו הבלעדי של מנהל הקרן.
השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ, קרנות מחקות פתוחות, שנכס המעקב שלהן הוא מדד זר או סחורה, ומטבע חוץ, שיוחזקו בה, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל לא יעלה על עשרה אחוזים מהשווי הנקי של נכסי הקרן.

הפוסט איילון (1A) מדינה שקלית פלוס 10% הופיע לראשונה ב-איילון בית השקעות.

איילון (0A) מדדית מדינה ללא מניות

rotem — Mon, 24 Jul 2017 19:53:41 +0000

שיעור החשיפה בקרן לאגרות חוב צמודות למדד המחירים לצרכן שהונפקו על ידי המדינה ו/או בערבותה (להלן: "אג"ח מדינה צמוד מדד") לא יפחת מ-75%.
יתרת נכסי הקרן תושקע על פי שיקול דעתו הבלעדי של מנהל הקרן, ובלבד שהקרן לא תיצור חשיפה למניות, וחשיפת הקרן למט"ח לא תעלה, בערכה המוחלט, על 10% מהשווי הנקי של נכסיה.
שיעור החשיפה הכולל בקרן לנכסים שאינם אג"ח מדינה צמוד מדד@, לא יעלה על 25%.
הקרן לא תיצור חשיפה לאג"ח שאינן מדורגות בדירוג השקעה*.
שיעור החשיפה לסיכון אשראי של כלל התאגידים הבנקאיים והברוקרים שאינם נמנים עם קבוצת סיכון האשראי הראשונה, לא יעלה על 20%**.
שיעור החשיפה לסיכון אשראי של תאגיד בנקאי או ברוקר מסוים שאינו נמנה עם קבוצת סיכון האשראי הראשונה, לא יעלה על 10%**.
השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ, קרנות מחקות פתוחות, שנכס המעקב שלהן הוא מדד זר או סחורה, ומטבע חוץ, שיוחזקו בה, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל לא יעלה על עשרה אחוזים מהשווי הנקי של נכסי הקרן.

הפוסט איילון (0A) מדדית מדינה ללא מניות הופיע לראשונה ב-איילון בית השקעות.

איילון (1B) מדינה +10%

rotem — Mon, 24 Jul 2017 19:51:52 +0000

1. שיעור החשיפה בקרן לאג"ח אשר הונפק ע"י מדינת ישראל ו/או בערבותה (לרבות מלווה קצר מועד) לא יפחת מ-75%.
2. שיעור החשיפה בקרן למניות לא יעלה, בערכו המוחלט, על 10%.
3. שיעור החשיפה בקרן למט"ח לא יעלה, בערכו המוחלט, על 30%.
4. שיעור החשיפה הכולל בקרן לנכסים השונים מאג"ח אשר הונפקו ע"י מדינת ישראל ו/או בערבותה (לרבות מלווה קצרצר מועד)(@), לא יעלה על 25%.
5. שיעור החשיפה לאג״ח שאינן מדורגות בדירוג השקעה(*) בתוספת שיעור החשיפה לסיכון אשראי של כלל התאגידים הבנקאיים והברוקרים שאינם נמנים עם קבוצת סיכון האשראי הראשונה, לא יעלה על 10%(**).
6. יתרת החשיפה בקרן תיקבע לפי שיקול דעתו הבלעדי של מנהל הקרן.
7. השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ, קרנות מחקות פתוחות, שנכס המעקב שלהן הוא מדד זר או סחורה, ומטבע חוץ, שיוחזקו בה, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל, לא יעלה על עשרה אחוזים מהשווי הנקי של נכסי הקרן.

הפוסט איילון (1B) מדינה +10% הופיע לראשונה ב-איילון בית השקעות.

איילון (2B) מדינה + 20%

rotem — Mon, 24 Jul 2017 19:47:56 +0000

שיעור החשיפה בקרן לאגרות חוב שהונפקו ע"י המדינה ו/או בערבותה, לא יפחת מ-75%.
מנהל הקרן יצור חשיפה למניות בשיעור שלא יעלה, בערכו המוחלט, על 20%.
שיעור החשיפה בקרן למט"ח לא יעלה, בערכו המוחלט, על 30%.
שיעור החשיפה הכולל בקרן לנכסים שאינם אג"ח שהונפקו על ידי המדינה ו/או בערבותה(@), לא יעלה על 25%.
שיעור החשיפה לאג״ח שאינן מדורגות בדירוג השקעה(*), בתוספת שיעור החשיפה לסיכון אשראי של תאגידים בנקאיים או ברוקרים שאינם נמנים עם קבוצת סיכון האשראי הראשונה, לא יעלה על 30%, ובלבד ש(**):
(1) שיעור החשיפה לסיכון אשראי של כלל התאגידים הבנקאיים והברוקרים שאינם נמנים עם קבוצת סיכון האשראי הראשונה לא יעלה על 20%.
(2) שיעור החשיפה לסיכון אשראי של תאגיד בנקאי או ברוקר מסוים שאינו נמנה עם קבוצת סיכון האשראי הראשונה לא יעלה על 10%.
יתרת נכסי הקרן תושקע על פי שיקול דעתו המוחלט של מנהל הקרן.
השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ, קרנות מחקות פתוחות, שנכס המעקב שלהן הוא מדד זר או סחורה, ומטבע חוץ, שיוחזקו בה, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל לא יעלה על עשרה אחוזים מהשווי הנקי של נכסי הקרן.

הפוסט איילון (2B) מדינה + 20% הופיע לראשונה ב-איילון בית השקעות.

איילון (0A) מדינה פרימיום כשרה

rotem — Mon, 24 Jul 2017 19:43:52 +0000

1. שיעור החשיפה בקרן לאג"ח שהונפקו על ידי המדינה ו/או בערבותה לרבות מק"מ ו/או קרנות סל שנכס הבסיס שלהן הינו אגרות חוב או מדד אגרות חוב כאמור (להלן: "אג"ח מדינה"), לא יפחת מ- 75% ושיעור החשיפה לאג"ח קונצרניות המדורגות בדירוג (BBB) ומעלה (או דירוג מקביל לו) לא יעלה על 25%.
2. הקרן לא תהיה חשופה לאג"ח קונצרניות שדירוגן נמוך מדירוג (BBB). מקום בו חל שינוי בדירוג האג"ח הקונצרניות המוחזקות בקרן כך שהביא לחריגה ממדיניות ההשקעות שלעיל, יתאים מנהל הקרן את השקעות הקרן למדיניות ההשקעות עד תום יום חישוב המחירים העשירי לאחר היום שבו החלה החריגה.
3. הקרן לא תיצור חשיפה למניות, שיעור החשיפה בקרן למטבע חוץ לא יעלה, בערכו המוחלט, על 10% והקרן לא תיצור חשיפה לאג"ח שאינן מדורגות בדירוג השקעה(*).
4. שיעור החשיפה הכולל בקרן לנכסים שאינם אג"ח מדינה(@), לא יעלה על 25%.
5. שיעור החשיפה לסיכון אשראי של כלל התאגידים הבנקאיים והברוקרים שאינם נמנים עם קבוצת סיכון האשראי הראשונה, לא יעלה על 20% (**) שיעור החשיפה לסיכון אשראי של תאגיד בנקאי או ברוקר מסוים שאינו נמנה עם קבוצת סיכון האשראי הראשונה, לא יעלה על 10% (**).
6. יתרת החשיפה של נכסי הקרן תיקבע לפי שיקול דעתו הבלעדי של מנהל הקרן.
7. מבלי לגרוע מהאמור לעיל, מתחייב מנהל הקרן כי נכסי הקרן יהיו חשופים אך ורק לני"ע אשר ימצאו מתאימים להשקעה מבחינה הלכתית (כגון איסור שבת, ריבית, ולאווין) בהתאם להערכת הרב אריה דביר. הרב דביר הינו ראש מכון כלכלה על פי ההלכה, בעל ניסיון וידע בתחומי ההלכה. מנהל הקרן יעביר מעת לעת לרב דביר רשימת תאגידים שני"ע שלהם נסחרים בבורסות או בשוק מוסדר ואשר מנהל הקרן שוקל להשקיע בהם עבור הקרן לשם קביעת אלו תאגידים עומדים בדרישות ההלכתיות.
8. השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ, קרנות מחקות פתוחות, שנכס המעקב שלהן הוא מדד זר או סחורה, ומטבע חוץ, שיוחזקו בה, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל לא יעלה על עשרה אחוזים מהשווי הנקי של נכסי הקרן.

הפוסט איילון (0A) מדינה פרימיום כשרה הופיע לראשונה ב-איילון בית השקעות.